POLECAMY
Koszyk
-17%
Cywilnoprawna ochrona inwestorów korzystających z usług maklerskich na rynku kapitałowym
Wydawca:
Format:
Książka stanowi wyjątkową na rynku publikację traktującą o ochronie inwestorów, zwłaszcza tych nieprofesjonalnych, korzystających z usług maklerskich na rynku kapitałowym. Uwzględnia zarówno prawo polskie, jak i prawo Unii Europejskiej. W monografii zawarto m.in.:
wnikliwe omówienie obowiązków firm inwestycyjnych dotyczących świadczenia usług na rzecz nieprofesjonalnych inwestorów,
charakterystykę poszczególnych usług świadczonych przez firmy inwestycyjne,
wyjaśnienie najistotniejszych wątpliwości w związku ze świadczeniem usług przez firmę inwestycyjną na rzecz inwestora,
prezentację zagadnień kolizyjnoprawnych związanych ze świadczeniem usług przez firmę inwestycyjną.
Adresaci:
Opracowanie przeznaczone jest dla wszystkich osób zainteresowanych omawianą tematyką, w tym przede wszystkim dla firm inwestycyjnych oraz inwestorów.
| Rok wydania | 2016 |
|---|---|
| Liczba stron | 324 |
| Kategoria | Inne |
| Wydawca | Wolters Kluwer Polska SA |
| ISBN-13 | 978-83-8092-864-0 |
| Język publikacji | polski |
| Informacja o sprzedawcy | ePWN sp. z o.o. |
Ciekawe propozycje
Spis treści
| Wykaz skrótów | str. | 13 |
| Wstęp | str. | 19 |
| Rozdział I | |
| Ogólna charakterystyka umów dotyczących świadczenia usług maklerskich | str. | 27 |
| 1. Wprowadzenie - pojęcie usług maklerskich | str. | 27 |
| 2. Ekonomiczna specyfika usług maklerskich | str. | 29 |
| 3. Świadczenie usług maklerskich według dyrektywy MiFID I | str. | 32 |
| 3.1. Wprowadzenie | str. | 32 |
| 3.2. Dyrektywa o rynkach instrumentów finansowych (MiFID) | str. | 32 |
| 3.3. Regulacje MiFID dotyczące świadczenia usług inwestycyjnych | str. | 34 |
| 3.4. Zasadniczo publicznoprawny charakter norm implementujących MiFID | str. | 37 |
| 3.5. Cywilnoprawne skutki naruszenia obowiązków wynikających z dyrektywy MiFID I | str. | 43 |
| 4. Ważność umownego wyłączenia obowiązków wynikających z dyrektywy MiFID I | str. | 44 |
| 5. Wpływ naruszenia obowiązków wynikających z dyrektywy MiFID I na ważność umów o świadczenie usług inwestycyjnych | str. | 45 |
| Rozdział II | |
| Wpływ dyrektywy MiFID I na regulacje prywatnoprawne w państwach członkowskich | str. | 49 |
| 1. Wprowadzenie | str. | 49 |
| 2. Wpływ postanowień dyrektyw na prawo krajowe - zasady ogólne | str. | 52 |
| 3. Harmonizacja minimalna i zupełna - konsekwencje | str. | 56 |
| 4. Dyrektywa MiFID I a harmonizacja zupełna | str. | 60 |
| 5. Zakres zastosowania dyrektyw | str. | 65 |
| 6. Podsumowanie | str. | 70 |
| Rozdział III | |
| Obowiązek lojalności usługodawcy: powierniczy charakter umów o świadczenie usług maklerskich | str. | 74 |
| 1. Wprowadzenie | str. | 74 |
| 2. Pojęcie powierniczych czynności prawnych | str. | 75 |
| 3. Umowy o świadczenie usług maklerskich jako powiernicze czynności prawne | str. | 81 |
| 4. Obowiązek poznania swojego klienta i świadczenia usługi odpowiedniej (adekwatnej) dla danego klienta | str. | 83 |
| 4.1. Wprowadzenie | str. | 83 |
| 4.2. Stan prawny w Stanach Zjednoczonych | str. | 84 |
| 4.3. Regulacje publicznoprawne | str. | 85 |
| 4.4. Odpowiedzialność odszkodowawcza za naruszenie unormowań publicznoprawnych | str. | 88 |
| 4.5. Kontraktowy obowiązek pozyskania wiedzy o swoim kliencie? | str. | 90 |
| 5. Zakaz wykorzystywania uzyskanych od klienta informacji | str. | 91 |
| 6. Ochrona majątku klienta powierzonego usługodawcy | str. | 92 |
| Rozdział IV | |
| Przedkontraktowe obowiązki informacyjno-doradcze | str. | 95 |
| 1. Wprowadzenie | str. | 95 |
| 2. Publicznoprawne obowiązki informacyjne i odpowiedzialność za ich naruszenie | str. | 99 |
| 2.1. Wprowadzenie | str. | 99 |
| 2.2. Normy kształtujące ogólną komunikację firmy inwestycyjnej z klientami | str. | 99 |
| 2.3. Obowiązki informacyjne firmy inwestycyjnej | str. | 101 |
| 2.4. Odpowiedzialność cywilna za naruszenie obowiązków publicznoprawnych | str. | 106 |
| 3. Uzupełniające podstawy odpowiedzialności za naruszenie przedkontraktowych obowiązków informacyjno-doradczych | str. | 116 |
| 3.1. Uwagi wprowadzające | str. | 116 |
| 3.2. Odpowiedzialność za brak należytej informacji w fazie przedkontraktowej jako culpa in contrahendo | str. | 117 |
| 3.3. Obowiązki informacyjno-doradcze wynikające z konkludentnie zawartej umowy o doradztwo inwestycyjne | str. | 122 |
| 4. Obowiązki informacyjno-doradcze wynikające z bezumownego świadczenia doradztwa inwestycyjnego | str. | 127 |
| Rozdział V | |
| Świadczenie usług maklerskich w warunkach konfliktu interesów | str. | 129 |
| 1. Pojęcie konfliktu interesów | str. | 129 |
| 2. Konflikt interesów w systemach prawnych common law | str. | 130 |
| 3. Konflikty interesów w ramach wielousługowych instytucji finansowych | str. | 132 |
| 4. Publicznoprawne unormowania dyrektywy MiFID I | str. | 133 |
| 5. Kontraktowy obowiązek unikania lub ujawniania konfliktu interesów | str. | 138 |
| 6. Sprzeczności interesów usługodawcy i usługobiorcy niestanowiące naruszenia obowiązku lojalności usługodawcy | str. | 140 |
| 7. Typowe konflikty interesów wynikające z własnej działalności usługodawcy | str. | 143 |
| 7.1. Wprowadzenie | str. | 143 |
| 7.2. Wykorzystywanie informacji o transakcjach klientów we własnym handlu (front running) | str. | 144 |
| 7.3. Rekomendowanie klientom transakcji dotyczącej instrumentów finansowych we własnym interesie (scalping) | str. | 145 |
| 7.4. Nadmierna częstotliwość transakcji (tzw. churning) | str. | 149 |
| 8. Konflikty interesów wynikające z obsługiwania większej liczby klientów i świadczenia różnorodnych usług finansowych | str. | 151 |
| 9. Problematyka opłat (zachęt) udzielanych lub otrzymywanych od podmiotów trzecich w związku z usługą świadczoną na rzecz klienta | str. | 153 |
| 9.1. Wprowadzenie | str. | 153 |
| 9.2. Europejskie i krajowe regulacje publicznoprawne | str. | 155 |
| 9.3. Wpływ publicznoprawnych regulacji na stosunki cywilnoprawne | str. | 160 |
| 9.3.1. Obowiązek zwrotu świadczeń na rzecz klienta | str. | 160 |
| 9.3.2. Ważność umów o niedozwolone świadczenia | str. | 162 |
| 9.3.3. Problem roszczeń odszkodowawczych wobec firmy inwestycyjnej | str. | 163 |
| 9.3.4. Swoboda kontraktowa w zakresie "zachęt" | str. | 164 |
| Rozdział VI | |
| Umowa o wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych | str. | 165 |
| 1. Funkcja | str. | 165 |
| 2. Definicja | str. | 166 |
| 3. Charakter umowy o wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych | str. | 167 |
| 4. Zlecenie klienta firmy inwestycyjnej | str. | 171 |
| 5. Zobowiązania stron umowy o wykonywanie zleceń nabycia i zbycia instrumentów finansowych, forma i rozwiązanie umowy | str. | 175 |
| 6. Obowiązek możliwie najlepszego dla klienta wykonania zlecenia (best execution) | str. | 176 |
| 6.1. Uwagi wstępne | str. | 176 |
| 6.2. Publicznoprawny obowiązek najkorzystniejszego wykonywania zleceń | str. | 178 |
| 6.3. Kontraktowy obowiązek najkorzystniejszego wykonywania zleceń | str. | 183 |
| 6.4. Transakcje bezpośrednie | str. | 186 |
| 6.5. Cywilnoprawne skutki naruszenia obowiązku możliwie najkorzystniejszego wykonywania zleceń | str. | 188 |
| 6.5.1 Naruszenie przepisów publicznoprawnych | str. | 188 |
| 6.6. Naruszenie obowiązków kontraktowych | str. | 190 |
| 7. Rozstrzyganie konfliktów pomiędzy interesami różnych klientów | str. | 191 |
| 8. Dodatkowe zobowiązania firmy inwestycyjnej | str. | 193 |
| 8.1. Prowadzenie rachunków papierów wartościowych i rachunków pieniężnych | str. | 193 |
| 8.2. Obowiązek wydania korzyści | str. | 194 |
| 8.3. Obowiązki informacyjne firmy inwestycyjnej | str. | 195 |
| 9. Inne przypadki naruszenia umowy o wykonywanie zleceń | str. | 195 |
| Rozdział VII | |
| Umowa o przekazywanie zleceń | str. | 197 |
| 1. Zagadnienia wstępne | str. | 197 |
| 2. Obowiązki firmy przekazującej zlecenie | str. | 199 |
| 3. Obowiązki firmy inwestycyjnej wykonującej przekazane jej zlecenie | str. | 199 |
| Rozdział VIII | |
| Umowa o doradztwo inwestycyjne w obrocie instrumentami finansowymi | str. | 202 |
| 1. Wprowadzenie | str. | 202 |
| 2. Definicja i charakter prawny | str. | 202 |
| 3. Forma umowy | str. | 206 |
| 4. Pojęcie rekomendacji | str. | 207 |
| 5. Spersonalizowany charakter rekomendacji | str. | 208 |
| 6. Przedmiot rekomendacji | str. | 211 |
| 7. Obowiązek pozyskania informacji o kliencie | str. | 214 |
| 8. Problem protokołowania ustnych rekomendacji | str. | 214 |
| 9. Doradztwo inwestycyjne a inne formy działalności doradczej | str. | 216 |
| 10. Obowiązki informacyjne i wymogi dotyczące niezależnego doradztwa inwestycyjnego | str. | 218 |
| 11. Odpowiedzialność za nienależyte wykonanie umowy | str. | 221 |
| Rozdział IX | |
| Umowa o zarządzanie portfelem instrumentów finansowych | str. | 226 |
| 1. Wprowadzenie | str. | 226 |
| 2. Istota zarządzania portfelem instrumentów finansowych | str. | 227 |
| 3. Charakter prawny umowy o zarządzanie instrumentami finansowymi | str. | 228 |
| 4. Publicznoprawne regulacje zarządzania instrumentami finansowymi w dyrektywie MiFID I | str. | 234 |
| 4.1. Wprowadzenie | str. | 234 |
| 4.2. Sposób oceny efektywności | str. | 234 |
| 4.3. Obowiązki informacyjne | str. | 235 |
| 4.4. Obowiązek poznania swojego klienta | str. | 235 |
| 4.5. Informacje dotyczące wykonywania umowy | str. | 236 |
| 4.6. Obowiązek działania na warunkach najkorzystniejszych dla klienta | str. | 236 |
| 4.7. Zmiany wprowadzone przez dyrektywę MiFID II - reżim dotyczący tzw. zachęt | str. | 239 |
| 5. Obowiązek zarządzania portfelem | str. | 240 |
| 5.1. Pojęcie | str. | 240 |
| 5.2. Ustalenie celów inwestycyjnych klienta | str. | 241 |
| 5.3. Ustalenie polityki zarządzania portfelem odpowiadającej celom klienta | str. | 245 |
| 5.4. Podejmowanie i wykonywanie decyzji inwestycyjnej | str. | 250 |
| 5.5. Monitorowanie adekwatności składu portfela i polityki zarządzania nim | str. | 251 |
| 5.6. Problem wykonywania prawa głosu z akcji znajdujących się w portfelu | str. | 253 |
| 6. Odpowiedzialność cywilna zarządzającego | str. | 253 |
| 6.1. Wprowadzenie | str. | 253 |
| 6.2. Typowe przypadki naruszenia obowiązków przez zarządzającego | str. | 254 |
| 6.3. Szkoda i związek przyczynowy | str. | 256 |
| 6.4. Przyczynienie się poszkodowanego | str. | 261 |
| 6.5. Klauzule ograniczające odpowiedzialność zarządzającego | str. | 262 |
| Rozdział X | |
| Kolizyjnoprawne aspekty dochodzenia przez inwestorów roszczeń w stosunku do podmiotów świadczących usługi maklerskie | str. | 264 |
| 1. Zagadnienia wstępne | str. | 264 |
| 2. Prawo właściwe dla zobowiązania umownego | str. | 271 |
| 3. Prawo właściwe dla zobowiązania pozaumownego wynikającego z czynu niedozwolonego | str. | 276 |
| 4. Odpowiedzialność przedkontraktowa | str. | 280 |
| 5. Przepisy wymuszające swoje zastosowanie | str. | 281 |
| 6. Zakończenie | str. | 283 |
| Rozdział XI | |
| Rozstrzyganie sporów związanych ze świadczeniem usług inwestycyjnych na rzecz konsumentów przez sądy polubowne | str. | 285 |
| 1. Wprowadzenie | str. | 285 |
| 2. Arbitraż z udziałem konsumentów. Uwagi ogólne | str. | 287 |
| 3. Dopuszczalność rozstrzygania sporów z konsumentami przez sądy arbitrażowe w wybranych systemach prawnych państw członkowskich Unii Europejskiej i Stanów Zjednoczonych | str. | 288 |
| 3.1. Stany Zjednoczone | str. | 288 |
| 3.2. Prawo Unii Europejskiej | str. | 289 |
| 3.2.1. Arbitraż konsumencki w świetle postanowień dyrektywy 2013/11/UE | str. | 289 |
| 3.2.2. Klauzule arbitrażowe jako nieuczciwe klauzule umowne | str. | 290 |
| 3.3. Wybrane ustawodawstwa państw członkowskich Unii Europejskiej | str. | 295 |
| 4. Arbitraż konsumencki w prawie polskim | str. | 297 |
| 5. Podsumowanie | str. | 298 |
| Podsumowanie | str. | 299 |
| Bibliografia | str. | 317 |
KUP NA PREZENT
Cywilnoprawna ochrona inwestorów korzystających z usług maklerskich na rynku kapitałowym
92,13 zł
Uzupełnij informacje na temat odbiorcy.
Produkt został pomyślnie dodany do koszyka.
Nieudana próba zakupu produktu. Spróbuj jeszcze raz.
Wypożyczaj w abonamencie!
Już od 2,66 zł za ebooka
